Miara ryzyka estymacji parametrów modelu VaR
Journal Title: Zeszyty Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego w Krakowie - Year 2018, Vol 0, Issue 4
Abstract
Obecnie wartość zagrożona jest jedną z najpopularniejszych miar ryzyka finansowego. W literaturze przedmiotu można spotkać się z wieloma podejściami do walidacji modeli wartości zagrożonej. W praktyce oprócz przeprowadzania testów ex post należy zweryfikować model w momencie jego tworzenia i wtedy można dokonać tzw. analizy ryzyka modelu. W dziedzinie finansów szczególnie istotne jest ryzyko estymacji modelu ze względu na ograniczoną liczbę danych historycznych, które są dostępne do estymacji parametrów. Celem artykułu jest zaproponowanie miary ryzyka estymacji parametrów modelu VaR opartej na przedziałowej estymacji wartości zagrożonej.
Authors and Affiliations
Aleksander R. Mercik
Keywords
Related Articles
- EP ID EP542501
- DOI 10.15678/ZNUEK.2018.0976.0411
- Views 100
- Downloads 0
Turystyka miejska mieszkańców wsi (na przykładzie turystów odwiedzających Kraków)
O wsi i turystyce mówi się zwykle w kontekście turystycznego wykorzystania obszarów wiejskich lub ich aktywizacji poprzez turystykę. Bardzo rzadko prowadzone są analizy dotyczące aktywności turystycznej mieszkańców wsi....
Analiza struktury kapitału małych i średnich przedsiębiorstw w ujęciu branżowym. Wyniki badań empirycznych
Celem artykułu jest analiza struktury kapitału małych i średnich przedsiębiorstw (MŚP). W opracowaniu zaprezentowano podstawowe teorie struktury kapitału odnoszące się do MŚP. Weryfikacji empirycznej poddano 6727 podmiot...
Uzbrojenie terenu i jego wpływ na wartość nieruchomości gruntowej
Celem artykułu jest przedstawienie praktycznego rozwiązania jednego z problemów związanych z oceną projektów inwestycyjnych, jakim jest oszacowanie kosztów infrastruktury inwestycyjnej nieruchomości budowlanej. Omówiono...
Rachunki fizycznych przepływów wody jako element europejskich rachunków ekonomicznych środowiska
Woda jest kluczowym zasobem zapewniającym życie na ziemi. Uznawana jest dzisiaj za wyczerpywalny zasób odnawialny, dlatego konieczne jest gospodarowanie tym zasobem oraz regulowanie zasad korzystania z niego dla konkuruj...
Elastyczność rynku pracy w Polsce w świetle teorii optymalnych obszarów walutowych
Elastyczność rynku pracy jest rozumiana jako zdolność rynku pracy do płynnego dostosowywania się do zmiennych warunków gospodarczych. Sprawne funkcjonowanie rynku pracy i jego elastyczność zależą od zdolności do szybkieg...